集团目标与公众利益的悖驳异化——简评中国银行业表外贷款冲动

集团目标与公众利益的悖驳异化——简评中国银行业表外贷款冲动
　　“利益集团”理论由国外流入大陆理论界的时间不长，北京大学的　陈庆云　教授等一批学者对此深有探究，著述颇丰。一般认为利益集团是客观上具有共同利益基础、主观上意识到这种共同利益的存在、现实中以联合的方式自觉追求和维护这种共同利益的社会群体或组织。其实大可不必名词外谋，追溯中国实存的利益集团的历史可谓久远，早在封建社会就有“朋党”之说了，所谓“结党营私”就是在批驳利益集团的非泛化的邀功与逐利。可见古今中外，利益集团无时不有、无所不在，按照“存在即合理”的标准来看，任何利益集团的存在及其活动似乎没有什么值得大惊小怪的，更不要说试图解析与批驳了。
　　事实是这样的么？
　　我们必须承认利益集团的客观存在与双刃作用，无论从体制内的利益纳归还是从体制外的沟通途径创新，利益集团的行为都充分表达了主客体的实力互动与利益张力。但是，我们应该更加关注到某些特定利益集团活动的“零和游戏”本质和公共利益集团化的私有冲动。
　　众所周知，是中国的广大民众通过历年累积的存款把中国的银行业从边际金融的摇篮中摇大并使其迅速发育成长，银行也正是凭借存贷款利差以及后来衍生的金融服务与投资中获得了巨大的经营利润。按照正常的逻辑判断，银行应该通过一个合理的利息率来给储蓄民众带来一定程度的资本收入，即按照同期可比价格水平的实际正收入。
　　事实是这样的么？
　　我们采用一些国际主流金融分析机构对明年大宗商品和通胀率的预测，例如瑞士信贷、摩根士丹利或摩根大通的预测。据预测，明年第四季度石油每桶达到85美圆、黄金每盎司在1200美圆徘徊、玉米每蒲式耳达到4.4美圆，而大豆则达到每蒲式耳9.2美圆，综合考虑后预计中国明年的通胀率不会低于5%，仅从这个通胀比率和目前中国实际的存款利率上我们就知道银行肯定不会给我们带来想象中的“资本收入”。但即使是这样，我们的民众也没有怨天尤人或牢骚满腹，而是一如既往地宽释银行业的所作所为，甚至有一些人天真地认为银行业也不容易，金融风险和政策压力一直笼罩在行业上方。
　　事实是这样的么？
　　根据Shanghai Benefit Investment Consulting的估计，今年有大约883亿美圆的银行贷款通过信托打包的方式脱离了政府金融监管部门的控制，使银行达到了既放高额贷款又不受政府规定的贷款上限限制的目的，这种将资产脱离资产负债表的金融手法在国外曾屡次上演并贻害非浅。要知道，公共政策的产出是多方角力的结果，是建立在政府对一系列经济数据的客观分析基础之上。就政府货币政策而言，政府主要是依靠货币供应量和贷款增长数据来决定具体的货币管制政策，假如贷款增长数据不真实，那么毫无疑问，我们的货币政策的管理必然出现漏洞。
　　银行业出现表外贷款冲动，受“冲动惩罚”的归根结底还是广大民众。因为一旦国际经济形式出现什么风吹草动，国内银行业的呆坏帐比例必然增加，而银行业作为特殊的利益集团拥有着诸多利益表达管道，可以在无限追求集团目标的同时获得甚至绑架政府的政策决定权。在金融领域的“零和游戏”中，人多势众的广大民众其实早已沦为弱势群体，几乎不能掌控任何平等话语权，由公众存款养育的银行业可能异化为公共利益的蚕食者，他们可以通过自身实力来实现集团利益并令民众为其冲动行为埋单。